INVX Wealth Weekend – มองเวลท์..รายวีค 11 ต.ค. 2567

​

สรุปภาพรวมการลงทุนสัปดาห์นี้

สัปดาห์นี้หุ้นโลกปรับขึ้นเล็กน้อย จากแรงกดดันสงครามลดลง หลังยังไม่เห็นการตอบโต้จากอิสราเอล ตัวเลขยอดขายในกลุ่มเทคโนโลยีที่ออกมาดีกว่าที่คาด ปัจจัยด้านเศรษฐกิจที่สำคัญได้แก่ เงินเฟ้อสหรัฐสูงกว่าคาด เริ่มมีความเห็นจากกรรมการ Fed บางท่านระบุถึงทางเลือกการคงดอกเบี้ย ขณะที่ รายงาน Fed minute เดือน ก.ย. ที่ระบุบางส่วนต้องการลดแบบค่อยเป็นค่อยไป จากเศรษฐกิจยังคงแข็งแกร่ง การจ้างงานนอกภาคเกษตรเดือน ก.ย. เพิ่มขึ้นมากกว่าตลาดคาด พร้อมอัตราว่างงานลดลงเป็น 4.1% ต่ำกว่าคาด อย่างไรก็ตามตัวเลขผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานรายสัปดาห์ล่าสุดเพิ่มขึ้นกว่าคาด ทำให้ตลาดยังคงให้น้ำหนัก Fed มีแนวโน้มลดดอกเบี้ย 25 bps ในการประชุมเดือน พ.ย. กลุ่มเทคโนโลยีปรับตัวเพิ่มขึ้น 2.4% จากตัวเลขยอดขาย TSMC เดือน ก.ย. เพิ่มขึ้น 40% YoY ในขณะที่กลุ่มสาธารณูปโภคปรับตัวลงเป็นผลจากผลตอบแทนพันธบัตรเพิ่มขึ้น อย่างไรก็ตามตลาดหุ้นจีนปรับตัวลงหลังวันหยุดยาวจากแรงขายทำกำไรหลัง NDRC ของจีนออกมาตรการการคลังที่น้อยกว่าที่ตลาดคาด ทั้งนี้ทางการจีนจะจัดแถลงเกี่ยวกับมาตรการการคลังเพิ่มเติมในวันที่ 12 ตัวเลขการออกเดินทางเที่ยวในประเทศจีนช่วง Golden week เพิ่มขึ้น 10.2% เมื่อเทียบกับปี 2019 และยอดค้าปลีกในช่วงวันหยุดยาวยังคงเพิ่มขึ้น 9% ตลาดหุ้นไทยปรับตัวขึ้นหลังพักฐานในสัปดาห์ก่อน แม้ต่างชาติจะยังคงเป็นผู้ขายสุทธิ แต่ได้แรงซื้อจากนักลงทุนสถาบันในประเทศที่มาจากเม็ดเงินจากกองทุนวายุภักษ์และ Thai-ESG ช่วยหนุน ราคาน้ำมันปรับตัวขึ้นจากความไม่สงบในตะวันออกกลางระหว่างอิสราเอลและอิหร่านที่ยังคงมีความกังวลการตอบโต้จากฝั่งอิสราเอล

ตลาดหุ้นโลก

ตลาดปรับตัวเพิ่มขึ้นหลังจากเงินเฟ้อสหรัฐปรับลดลงตามคาด ทำให้ Fed มีแนวโน้มลดดอกเบี้ย 25 bps ขณะที่คณะกรรมการ NDRC ของจีนออกมาตรการการคลังที่น้อยกว่าที่ตลาดคาด ทำให้ตลาดผิดหวัง ส่งผลให้หุ้นจีนในฮ่องกงปรับตัวลดลง ด้านผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐปรับตัวสูงขึ้นต่อเนื่องหลัง Fed minute ที่ส่งสัญญาณไม่รีบที่จะลดดอกเบี้ย ขณะที่ตัวเลขตลาดแรงงานดีเกินคาด

ตลาดหุ้นไทย

สัปดาห์นี้ตลาดหุ้นไทยปรับตัวเพิ่มขึ้นจากแรงหนุนกองทุนวายุภักษ์ รวมถึง (1) กระแสข่าวที่กระทรวงการคลังพิจารณาออกมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจช่วงโค้งสุดท้ายของปี (2) การนิคมฯ ระบุอนุมัตินิคมใหม่ใน 9 เดือนแรกรวม 11 โครงการ พื้นที่ 8.9 พันไร่ รับลงทุน 4.8 แสนลบ. (3) โตโยต้าเผยยอดขาย 8M67 อยู่ที่ 4 แสนคัน คาดยอดรวม 6 แสนคันปีนี้เป็นไปได้ยาก (4) เงินเฟ้อไทยเดือน ก.ย. ขยายตัวเหลือ 0.61% ต่ำกว่าคาด

ตลาดพันธบัตร

ผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐ 10 ปี ปรับเพิ่มขึ้นมาอยู่ที่ 4.06% ขณะที่ ระยะสั้น 2 ปี ปรับเพิ่มขึ้นมาอยู่ที่ 3.97% ทำให้ส่วนต่างดอกเบี้ย 2-10 ปี อยู่ที่ 9 bps

ผลตอบแทนพันธบัตรไทยอายุ 10 ปี เพิ่มขึ้นที่ 2.54% ขณะที่ระยะสั้น อายุ 2 ปี เพิ่มขึ้นที่ 2.20% ขณะที่นักลงทุนต่างชาติขายสุทธิที่ 7,684 ล้านบาท

ตลาดสินค้าโภคภัณฑ์

ราคาน้ำมันดิบ Brent ปรับตัวเพิ่มขึ้นจากความกังวลสถานการณ์ตึงเครียดในตะวันออกกลางระหว่างอิสราเอลและอิหร่านจะลุกลามเป็นวงกว้าง ซึ่งจะกระทบต่ออุปทานน้ำมันในตลาดโลก ด้านราคาทองคำ (spot) ลดลงที่ 2,658.6 ดอลลาร์ต่อทรอยออนซ์

ตลาดอัตราแลกเปลี่ยน

ค่าเงินดอลลาร์สหรัฐ (DXY) แข็งค่าขึ้นที่ 102.87 จุด ขณะที่ค่าเงินเยนอ่อนค่าลงที่ 148.64 เยน ด้านค่าเงินยูโรอ่อนค่าลงที่ 1.09 ดอลลาร์ต่อยูโร ด้านค่าเงินเอเชีย ค่าเงินบาทอ่อนค่าลงที่ 33.32 บาท ขณะที่เงินหยวนอ่อนค่าลงที่ระดับ 7.07 หยวน