สงครามในอิหร่านใกล้จบแล้วหรือยัง จบอย่างไร ซื้ออะไรดี หลังสงครามอะไรคือ New normal?

บทสรุปการลงทุนเกี่ยวกับสงครามในอิหร่าน

สงครามอิหร่านคือ New normal ของภูมิรัฐศาสตร์และราคาพลังงาน ต้องยอมรับว่าความเสี่ยงสูงและยืดเยื้อ แต่จุด Panic แรงที่สุดของตลาดเริ่มผ่านไปแล้ว และมองว่าดีลคือทางออกที่ดีที่สุด

บทเรียนสถิติหลังสงครามคลี่คลาย ตลาดหุ้นมักทำจุดต่ำสุดก่อนสงครามจบในช่วงที่ความไม่แน่นอนสูงที่สุด และฟื้นแรง 3–12 เดือนหลังจากนั้น ขณะที่ราคาน้ำมัน–ทองมักกลับตัวลงภายหลัง
โครงสร้างพื้นฐานน้ำมัน–ก๊าซในตะวันออกกลางเสียหายหนัก ทำให้กรอบราคาน้ำมันในอนาคตแกว่งกว้าง (ประมาณ 80 ดอลลาร์) และมีโอกาสที่ระดับราคาจะสูงกว่าก่อนสงครามในระยะยาว ทำให้เกิดความเสี่ยงต่อสภาวะ Stagflation
กลยุทธ์หุ้นไทย–ต่างประเทศ: ระยะสั้นเน้นเก็งกำไรหุ้นที่ได้ประโยชน์จากน้ำมันลงและ Risk-on (ท่องเที่ยว สายการบิน โรงไฟฟ้า อิเล็กทรอนิกส์ ยานยนต์) ระยะกลางสะสมหุ้น Defensive ที่มีอำนาจกำหนดราคา (สื่อสาร การแพทย์ พาณิชย์) ระยะยาวเน้นพลังงานทางเลือก นิคมอุตสาหกรรม และธีม EV/AI เป็นแกนพอร์ตหลัก
ธีมโครงสร้างโลกใหม่หลังสงคราม: ความต้องการ Drone, ระบบป้องกันขีปนาวุธ, พลังงานสะอาด, นิวเคลียร์/SMR, พลังงานจากสหรัฐ–ออสเตรเลีย, โครงข่ายท่อ–storage และหุ้นคุณภาพสูงที่เน้นปันผล/ความมั่นคงทั่วสหรัฐ–ยุโรป–เอเชีย