บทสรุป
- - ตลาดหุ้นทั่วโลกปรับตัวขึ้นหลัง 1) กลุ่มเทคฯฟื้นตัวจากความคาดหวังเชิงบวกต่อผลประกอบการณ์ที่จะประกาศในสัปดาห์นี้
โดยในวันนี้ติดตาม TSLA และ GOOGL
2) ความคาดหวังเชิงบวกต่อการกระตุ้นเศรษฐกิจของจีนผ่านการลดดอกเบี้ย
LPR 3) Biden ถอนตัวจากการชิงตำแหน่งปธน. พร้อมดัน Harris เป็นตัวแทนเดโมแครตซึ่งคาดภาพรวมนโยบายคงเดิม
-
- - กระแสเงินในวันที่
19 ก.ค. 2024
1)
กระแสเงินในตราสารหนี้ผันผวน
2) มีแรงซื้อในตลาดหุ้น EM จากแรงเก็งกำไรบนมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจของจีนและการฟื้นตัวของแนวโน้มกำไร 3)
มีแรงขายทำกำไรในกลุ่มเทคโนโลยีจากความกังวลสงครามเทคโนโลยีที่เพิ่มขึ้นแม้ว่าผลประกอบการจะเติยโตโดดเด่นใน
2H24 4)
มีแรงซื้อกลุ่มการเงินจากผลประกอบการ 5)
มีแรงขายในกลุ่มสินค้าอุตสาหกรรมและ Consumer
Discretionary จากเศรษฐกิจที่ชะลอตัวลง
7)
กระแสเงินในตลาดหุ้นจีนค่อนข้างผันผวน
7)
หุ้นขนาดเล็กมีแรงขายทำกำไร
-
- - Biden ถอนตัวจากการชิงตำแหน่งปธน.สมัยที่สองในการเลือกตั้งปี 2024
พร้อมดัน Harris ให้เป็นตัวแทนพรรคเดโมแครตลงชิงปธน.ซึ่งในช่วงเช้าที่ผ่านมา แฮริสได้คะแนนเพียงพอที่จะเป็นตัวแทนพรรคแล้ว
ขณะที่ Biden
จะดำรงตำแหน่งเป็นปธน.จนกว่าจะหมดวาระและระยะถัดไปเรามองว่านโยบายส่วนใหญ่คาดว่าจะคล้ายกับไบเดนซึ่งภาพรวมมีความแตกต่างกับทรัมป์เช่นเดิม นอกจากนี้แฮร์ริสยังได้รับการสนับสนุนจากบุคคลสำคัญในพรรค
รวมถึงผู้นำรุ่นใหม่ ทำให้โอกาสที่พรรคเดโมแครตจะชนะการเลือกตั้งปธน.เพิ่มขึ้นเล็กน้อย
-
- - Crowdstrike
(CRWD) ปรับตัวลงต่อเนื่อง
13.5%
หลังในช่วงวันศุกร์ที่ผ่านมาระบบ
Window
ใช้งานไม่ได้ในหลายอุตฯ ซึ่งเป็นผลสืบเนื่องมาจากระบบ Cybersecurity ของ CRWD ในส่วน server
และ
endpoint
device (อุปกรณ์ที่ใช้สำหรับรับ-ส่งข้อมูล
ผ่านทางระบบเครือข่าย) โดยผลกระทบนี้ทำให้หลายโบรค Downgrade มุมมองการลงทุนลง ขณะที่เรามองว่าประเด็นนี้อาจจะกระทบกับคำสั่งซื้อสินค้าของ
crowdstrike ในช่วง
2H24
เพราะผลกระทบในวงกว้างทำให้บริษัทอาจจะต้องลดความเสี่ยงจากระบบนี้
ส่วน MSFT
ผลกระทบจำกัด
-
- - ธนาคารกลางจีน (PBOC)
ประกาศลดอัตราดอกเบี้ยเงินกู้ลูกค้าชั้นดี
(LPR)
ประเภท
1 ปีลงสู่ระดับ 3.35% จากระดับ 3.45% และลดอัตราดอกเบี้ย LPR ประเภท
5 ปีลงสู่ระดับ 3.85% จากระดับ 3.95% สวนทางกับที่นักวิเคราะห์ส่วนใหญ่คาดการณ์ และประกาศลดอัตราดอกเบี้ย
reverse
repos ประเภท
7 วัน ลงสู่ระดับ 1.7% จากระดับ 1.8% มองว่าการลดอัตราดอกเบี้ยเพียงแค่
10 bp
อาจส่งผลกระทบต่อการเติบโตทางเศรษฐกิจโดยรวมได้อย่างจำกัด
แต่เป็นการส่งสัญญาณเริ่มต้นสำหรับมาตรการผ่อนคลายเพิ่มเติมในอนาคต
-
- - ในช่วง 20
วันแรกของเดือนกรกฎาคมการส่งออกของเกาหลีหากเป็นตัวเลขที่ไม่ปรับตามวันทำงานเพิ่มขึ้น
18.8% YoY
ภาคส่วนการส่งออกเซมิคอนดักเตอร์เพิ่มสูงขึ้น 57.5% YoY เป็นกลุ่มสินค้าส่งออกที่มีการเติบโตสูงที่สุด
เรามีมุมมองการเติบโตอย่างแข็งแกร่งของการส่งออกเซมิคอนดักเตอร์ของเกาหลีใต้เป็นสัญญาณบวกสำหรับอุตสาหกรรมเทคโนโลยีโลก
ถึงแม้ว่าจะมีความท้าทายทางภูมิรัฐศาสตร์ หากมีการย่อตัวยังคงแนะนำ Samsung
Electronics, SK Hynix, TSM, ARM, QCOM, AVGO, MU, ASML
-
- - ราคาหุ้น Ryanair
และ
Delta
Air Lines ปรับตัวลง
5-17% หลังการเผยงบ 2Q24 ที่อ่อนแอต่ำกว่าคาด
ซึ่งแม้ระยะสั้นจะได้แรงสนับสนุนจากการเข้าสู่ช่วง High
Season ใน
2H24
แต่ด้วยภาพรวมเศรฐกิจที่ยังคงฟื้นตัวช้าและต้นทุนจากเงินเฟ้อที่ยังอยู่ระดับสูง
เรามองว่ายังไงเป็นปัจจัยกดดันการบริโภคของนักท่องเที่ยวที่มีความระมัดระวังการใช้จ่ายมากขึ้น
ทำให้หุ้นยังไม่โดดเด่น
ท่านสามารถอ่านและดาวน์โหลดเอกสารได้จาก Global morning routine_240723_T