1. ตลาดหุ้นสหรัฐฯ ปรับตัวในทิศทางผสม ขณะที่ Bond yield ใกล้จุดสูงสุด ด้านราคาน้ำมันปรับตัวลดลง
2. ราคาน้ำมันร่วงกว่า 5% หลังสหรัฐฯ และอิหร่านชะการโจมตีกันและกัน เพิ่มความหวังทางออกทางการทูต
3. ระบบโครงข่ายไฟฟ้าของสหรัฐฯ เผชิญความท้าทายหลังความต้องการเพิ่มสูงขึ้น โดยต้องใช้เงินลงทุนจำนวนมาก
4. อินเดียระบุว่าประมาณ 45% ของมูลค่าส่งออกไปสหรัฐฯ ไม่ต้องจ่ายภาษีเพิ่ม 10% ภายใต้มาตรการภาษีใหม่
5. Deepseek เลื่อนการระดมทุนรอบ 2 คาดเผชิญแรงกดดัน หลังคำพูดของผู้ก่อตั้ง Liang Wenfeng กลายเป็นไวรัล
6. คลังไทยเพิ่มประมาณการ GDP ไทยปี 2569 มาอยู่ที่ 2.5% มองบวกต่อบรรยากาศลงทุน โดยเฉพาะกลุ่มธนาคารและค้าปลีก
Morning Brief
By INVX Investment Strategy & Research
27 July 2026
1. ตลาดหุ้นสหรัฐฯ ปิดในทิศทางผสม โดย S&P500 +0.05% ขณะที่ NASDAQ -0.64% ขณะที่ราคาน้ำมัน Brent ลดลงต่ำกว่า $100 หลังมีข่าวจีนที่สนับสนุนการยุติสงคราม แต่ Bond yield สหรัฐฯ-เยอรมันยังใกล้จุดสูงสุดในรอบหลายปี ขณะที่ตลาดยังจับตา Fed อาจขึ้นดอกเบี้ยสัปดาห์หน้า ด้านค่าเงินเยนอ่อนค่าต่อเนื่องใกล้ระดับต่ำสุดในรอบ 40 ปี หุ้นเทคโนโลยีและ Intel ถูกกดดันจากความกังวลเรื่อง AI spending
2. ราคาน้ำมัน Brent และ WTI ปรับตัวลดลงกว่า 5% เช้านี้ หลังประธานาธิบดีสหรัฐฯ Donald Trump ชะลอการโจมตีอิหร่าน ขณะที่อิหร่านประกาศจะหยุดโจมตีเช่นกัน และเปิดโอกาสให้การทูตเดินหน้า ส่งผลให้นักลงทุนคาดหวังการคลี่คลายความตึงเครียดในตะวันออกกลางผ่านช่องทางการทูต ราคาน้ำมัน Brent อยู่ที่ $91.20 และ WTI ที่ $84.40 ต่อบาร์เรล
3. คลื่นความร้อนทั่วสหรัฐฯ กำลังสร้าง “new normal” ให้ระบบไฟฟ้า เมื่อดีมานด์จากครัวเรือนซ้อนทับกับดีมานด์ใหม่จากโรงงานและศูนย์ข้อมูล AI ที่ต้องใช้ไฟฟ้า 24 ชั่วโมง ทำให้การสำรองไฟลดลงและอุปกรณ์ส่งไฟฟ้าเก่าแก่ถูกใช้งานหนัก โดย PJM ที่มีศูนย์ข้อมูล AI หนาแน่นโดยดีมานด์ไฟฟ้าสูงสุดในวันที่ 2 ก.ค. พุ่งแตะ 168 GW ทำลายสถิติสองทศวรรษ และต้องออก emergency alerts ผู้เชี่ยวชาญเตือนว่าการเสริมระบบต้องใช้เวลาและเงินลงทุนระดับหลายพันล้านถึงล้านล้านดอลลาร์
4. กระทรวงพาณิชย์และอุตสาหกรรมอินเดียออกแถลงการณ์ในวันเสาร์ โดยชี้ว่าประมาณ 45% ของการส่งออกอินเดียไปสหรัฐ – ครอบคลุมสินค้าอย่างยารักษาโรคทั่วไป (generic medicines), สมาร์ทโฟน, เหล็ก, อะลูมิเนียม และชิ้นส่วนยานยนต์ – จะไม่ต้องเสีย “ภาษีเพิ่มอีก 10%” จากรอบภาษีใหม่ที่วอชิงตันเพิ่งประกาศเมื่อสัปดาห์ก่อน โดยรัฐบาลอินเดียระบุว่า เมื่อเทียบกับหลายประเทศที่อยู่ในมาตรการเดียวกัน อัตราภาษีที่อินเดียเผชิญถือว่าต่ำกว่า
5. DeepSeek ได้แจ้งนักลงทุนที่อยู่ระหว่างการเจรจารอบระดมทุนครั้งที่สองว่าขอ “พักดีล” ไว้ก่อน หลังจากมีโพสต์ออนไลน์ที่อ้างอิงคำพูดของผู้ก่อตั้ง Liang Wenfeng เรื่องการแข่งขัน AI ระหว่างจีน–สหรัฐ การพึ่งพา Nvidia และการที่จีนยังล้าหลังด้านความซับซ้อนของ AI แพร่กระจายอย่างกว้างขวาง โดยบริษัทอาจกลับมาเดินหน้าต่อได้ และบริษัทก็ยังเตรียมยื่นไฟลิง IPO ภายในปีนี้
6. กระทรวงการคลังไทยปรับเพิ่มประมาณการ GDP ไทยปี 2569 ขึ้นมาอยู่ที่ 2.5% (จากเดิม 1.6%) แรงหนุนหลักจากการส่งออกที่ขยายตัวได้ดีต่อเนื่อง การเร่งลงทุนของภาคเอกชนที่เติบโตสูง และการบริโภคภาคเอกชนที่ได้รับปัจจัยบวกจากนโยบายเศรษฐกิจ มองบวกต่อบรรยากาศลงทุนของตลาดหุ้นไทย โดยเฉพาะกลุ่มธนาคาร (KBANK BBL KTB) และค้าปลีก (CPALL CPN)
ประเด็นที่ต้องติดตาม: คำสั่งซื้อสินค้าคงทนของสหรัฐฯ (MoM) เดือน มิ.ย. คาดการณ์ที่ 1.6% ก่อนหน้าที่ -4.5%
