1. ดัชนีหุ้นสหรัฐฯ ปรับตัวลงจากจุดสูงสุดใหม่ หลังความไม่แน่นอนตะวันออกกลางกลับมารุนแรงขึ้น กดดันบรรยากาศการลงทุน
2. ราคาน้ำมันพุ่งกว่า 4% หลังอิหร่านโจมตีท่าเรือ UAE และเรือในช่องแคบฮอร์มุซ เพิ่มความกังวลด้านอุปทานที่หยุดชะงัก
3. IMF เตือนเศรษฐกิจโลกเสี่ยงชะลอตัวลง หากสงครามในตะวันออกกลางยืดเยื้อถึงปี 2027 ส่งผลกระทบต่อเงินเฟ้อให้เร่งตัว
4. เงินเฟ้อสหรัฐฯ มีแนวโน้มแตะ 4% จากราคาพลังงานสูง จะกดดันเฟดและเป็นความเสี่ยงต่อสินทรัพย์การลงทุน
5. ทรัมป์เตรียมพบสี จิ้นผิง ย้ำสหรัฐฯ ยังนำหน้าในด้าน AI ท่ามกลางความตึงเครียดด้านการค้าและเทคโนโลยี
6. ธนาคารกลางอินเดีย (RBI) พิจารณามาตรการดึงดูดเงินดอลลาร์ หนุนเงินสำรองระหว่างประเทศ หลังรูปีอ่อนค่าแรง
7. คลังไทยหารือออก TFFIF เฟสใหม่ ตั้งเป้าระดมทุน 1 แสนลบ. มองเป็น Sentiment บวกต่อกลุ่มพลังงานสะอาดและรับเหมาฯ
Morning Brief
By INVX Investment Products & Strategy
05 May 2026
1. ดัชนีหุ้นสหรัฐฯ ปรับตัวลดลงจากจุดสูงสุด โดย S&P 500 -0.41% และ Nasdaq -0.21% หลังเกิดเหตุระเบิดเรือเกาหลีใต้ในช่องแคบฮอร์มุซ เป็นสัญญาณชี้ว่าความตึงเครียดในตะวันออกกลางสูงขึ้น ส่งผลให้หุ้นกลุ่มพลังงานปรับขึ้นต่อ หนุนจากราคาน้ำมันยังคงปรับตัวเพิ่มขึ้น ขณะที่ Bond Yield 10 ปีของสหรัฐฯ ปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือระดับ 4.43% แล้ว
2. อิหร่านโจมตีท่าเรือและเรือใน UAE รวมถึงเรือจากเกาหลีใต้ในช่องแคบฮอร์มุซ ทำให้ราคาน้ำมัน Brent พุ่งขึ้น 5.8% และ WTI ขึ้น 4.4% ท่ามกลางความกังวลอุปทานที่กลับมาชะงัก ขณะที่ UAE ยืนยันจะผลิตน้ำมันตามความต้องการตลาดหลังออกจาก OPEC และ OPEC+ เตรียมเพิ่มกำลังการผลิต (output targets) อีก 188,000 บาร์เรล/วันในเดือนมิถุนายน
3. Kristalina Georgieva ผู้อำนวยการ IMF ระบุว่าสถานการณ์ 'adverse scenario' เริ่มเกิดขึ้นจริงแล้ว หากสงครามในตะวันออกกลางยืดเยื้อถึงปี 2027 และราคาน้ำมันแตะ $125/barrel จะทำให้เงินเฟ้อพุ่งสูงขึ้นและเศรษฐกิจโลกชะลอตัว โดย IMF คาดการณ์การเติบโตของ GDP อาจลดเหลือ 2% และเงินเฟ้อทั่วไป (headline inflation) สูงถึง 5.8% ในกรณีรุนแรง
4. เงินเฟ้อสหรัฐฯ (inflation) อาจพุ่งแตะ 4% จากราคาพลังงานที่สูงขึ้นหลังปิดช่องแคบฮอร์มุซ โดย PCE และ CPI ล่าสุดยังสูงกว่าเป้าหมายเฟดที่ 2% ต่อเนื่องหลายปี ขณะที่โมเดล Inflation Nowcasting ของ Cleveland Fed คาด core PCE ที่ 3.7% และ headline CPI อาจแตะ 6.1% ขณะที่ตลาดยังกังวลเฟดอาจต้องยอมรับเงินเฟ้อระดับสูงขึ้นเป็น new normal
5. ทรัมป์ ระบุว่าเขา “รอคอย” การพบปะประธานาธิบดีสี จิ้นผิงในปลายเดือนนี้ พร้อมระบุว่าจะใช้โอกาสนี้บอกผู้นำจีนว่าสหรัฐยัง “อยู่แถวหน้า” ด้านปัญญาประดิษฐ์ แม้สองประเทศจะยังมีความตึงเครียดในเรื่องการค้าและเทคโนโลยี โดยการประชุมจะครอบคลุมประเด็นภาษี ศุลกากร ไต้หวัน เซมิคอนดักเตอร์ ยาเสพติด ธาตุหายาก และสินค้าเกษตร แต่ยังคงต้องจับตาอย่างใกล้ชิด
6. ธนาคารกลางอินเดีย (RBI) กำลังพิจารณามาตรการดึงดูดเงินดอลลาร์กลับเข้าประเทศ เช่น นำโครงการเงินฝากสำหรับชาวอินเดียที่อยู่ต่างประเทศกลับมาใช้ใหม่ และยกเลิกภาษีหัก ณ ที่จ่าย (withholding tax) สำหรับนักลงทุนที่ซื้อพันธบัตรรัฐบาล เพื่อช่วยลดแรงกดดันต่อค่าเงินรูปีที่ได้รับผลกระทบจากสงครามในอิหร่านและกระแสเงินทุนไหลออกอย่างต่อเนื่อง ขณะเดียวกันเงินสำรองระหว่างประเทศ (forex reserves) ก็ลดลง และค่าเงินรูปีก็อ่อนค่าลงไปทำจุดต่ำสุดใหม่ด้วย
7. รมว. คลังเผยเตรียมหารือออกกองทุน TFFIF เฟสใหม่ ซึ่งจะมุ่งเน้นโครงการพลังงานสะอาดและคมนาคม คาดจะเปิดขายหน่วยลงทุนได้ภายในปีนี้และตั้งเป้าระดมทุนระดับ 1 แสนลบ. มองสร้าง Sentiment เชิงบวกต่อกลุ่มพลังงานสะอาด (GULF GPSC BGRIM) และรับเหมาฯ (STECON CK)
ประเด็นที่ต้องติดตาม: PMI ภาคบริการของสหรัฐฯ เดือน เม.ย. คาดการณ์ที่ 53.8 จุด ก่อนหน้าที่ 54 จุด
