Upsideจำกัด บริเวณ 1700จุด
แนวโน้มตลาดวันนี้
SET ขึ้นมาใกล้แนวต้านทางจิตวิทยาบริเวณ 1700 จุด ซึ่งมองว่า upside เริ่มจำกัดบริเวณนี้ ด้านสัญญาณทางเทคนิคในภาพระดับ 60 นาที เริ่มแสดงสัญญาณชะลอตัว ทำให้มองดัชนีมีโอกาสพักตัวได้ ด้านแนวรับอยู่ที่ 1680 และ 1672 จุด ตามลำดับ ประเด็นสำคัญ ติดตามคืนนี้ สำหรับเงินเฟ้อสหรัฐประจำเดือนธ.ค.
ประเด็นสำคัญ
• วานนี้ระบบสื่อสารทางอากาศสหรัฐฯ ล่ม FAA สั่งเครื่องบินหยุดบินทั่ว ปท. ทำให้เที่ยวบินกว่า 4,300 เที่ยวล่าช้าอย่างหนัก ก่อนที่เวลาต่อมา FAA จะยกเลิกคำสั่งห้ามบินและกลับมาให้บริการตามปกติ แต่ยังไม่สามารถระบุสาเหตุปัญหาได้
• กกร. คงเป้า GDP ไทยปีนี้ที่ 3-3.5% ยังมีข้อจำกัดในการฟื้นตัว แม้คาดจำนวน นทท. ที่ 20-25 ล้านคน ดีขึ้นอย่างต่อเนื่อง แต่กังวลปัญหาขาดแคลนแรงงานภารท่องเที่ยว ด้านภาคส่งออกคาดโต 1-2% ลดลงตาม ศก. โลกที่ชะลอตัว และคาดเงินเฟ้อในกรอบ 2.7-3.2%
• เงินบาทแข็งสุดในรอบ 9 เดือน เริ่มสร้างความกังวลให้กับผู้ส่งออก ด้าน สรท. คาดการส่งออก 1Q66 ชะลอก่อนจะฟื้นตัวใน 2Q66
• ก. ท่องเที่ยวฯ ตั้งเป้าปี 2570 มี นทท. ต่างชาติเดินทางมาไทย 80 ล้านคน เติบโต 2 เท่า เมื่อเทียบกับปี 2562 ก่อนโควิด-19 ระบาด
• สมาคมตลาดตราสารหนี้ไทย คาดปีนี้ยอดออก-เสนอขายหุ้นกู้สูงสุดต่อเนื่องเป็นปีที่ 4 เกิน 1 ล้านลบ. เอกชนล็อกต้นทุน จาก ดบ. ขาขึ้น
• ก. พาณิชย์ต่ออายุสินค้าควบคุม 5 รายการ หน้ากากอนามัย-ใยสังเคราะห์เพื่อผลิตหน้ากากอนามัย-แอลกอฮอล์และเจลล้างมือ-เศษกระดาษและการดาษรีไซเคิล-ไก่และเนื้อไก่ อีก 1 ปี ถึง 24 ม.ค. 2567
กลยุทธ์การลงทุน
ช่วงสั้นมอง SET เคลื่อนไหวในกรอบ โดยมี Upside จำกัดและมีโอกาสพักตัว หลังดัชนีปรับตัวขึ้นไปมากในช่วงก่อนหน้านี้และยังอยูระหว่างรอปัจจัยชี้นำใหม่ ทั้งนี้มีปัจจัยที่ต้องติดตามสัปดาห์นี้ คือ เงินเฟ้อสหรัฐ ธ.ค. 65 ที่คาดชะลอตัวลงต่อเนื่อง และสถานการณ์การเปิดประเทศของจีนซึ่งเริ่ม 8 ม.ค. ที่ผ่านมา กลยุทธ์การลงทุนแนะนำ “Selective Buy”
ล็อคเป้าลงทุน
Weekly Portfolio : มองตลาดมีโอกาสพักตัวหลังดัชนีปรับตัวขึ้นไปมากในช่วงก่อนหน้านี้และยังขาดปัจจัยชี้นำใหม่ จึงแนะนำ Selective Buy ในธีมที่มีปัจจัยบวกเฉพาะตัว ดังนี้
1) หุ้นกลุ่มธนาคารพาณิชย์ ซึ่งพรีวิวคาดกำไร 4Q65 เติบโตดีและได้อานิสงส์เงินทุนไหลเข้า เลือก BBL KTB
2) หุ้น Tier 2 ที่คาดได้อานิสงส์จีนเปิดประเทศ และ Valuation ยังน่าสนใจ เลือก BJC CPALL BDMS AU ADVANC BEM
3) หุ้นเก็งกำไรที่คาดได้อานิสงส์เงินบาทแข็งค่า เลือก AAV GPSC GULF COM7
*ทั้งนี้ ADVANC และ COM7 จัดเป็นหุ้นที่มีสัญญาณ Breakout และมี Fund Flow ไหลเข้า
ช่วงสั้นแนะนำให้หลีกเลี่ยงหรือเพิ่มความระมัดระวังการลงทุน สำหรับกลุ่มที่มีปัจจัยลบกดดันผลประกอบการ และ/หรือ ราคาหุ้น ดังนี้
1) หุ้นเดินเรือ ซึ่งคาดได้รับผลกระทบจากอุปทานเรือใหม่ที่เข้ามาและอุปสงค์การขนส่งสินค้าเริ่มชะลอตัวลง
2) หุ้นอิเล็กทรอนิกส์ ซึ่งคาดได้รับผลกระทบจากบาทแข็งค่าและผลประกอบการหุ้นเทคโนโลยีของโลกมีแนวโน้มอ่อนแอต่อใน 4Q65
Daily Focus
CPALL 4Q65 คาดกำไรจะปรับตัวดีขึ้น YoY จากธุรกิจ CVS ที่ดีขึ้นตามยอดขายที่เติบโตอย่างแข็งแกร่งมากขึ้น และรับรู้ส่วนแบ่งกำไรจาก MAKRO ที่เพิ่มขึ้นจากการผนึกกำลังทางธุรกิจและการรีแบรนด์ร้านค้าของ Lotus’s
BDMS 4Q65 คาดกำไรปกติที่ 2.9 พันลบ. เพิ่มขึ้น 9%YoY หนุนทั้งปี 65 คาดกำไรจะมีแนวโน้มปรับตัวเพิ่มขึ้นสู่ระดับสูงกว่าก่อนเกิดโควิด-19 ที่ 1.2 หมื่นลบ. และจะเติบโตอย่างต่อเนื่องที่ 12% YoY ในปี 66 โดยจะเติบโตแข็งแกร่งที่สุดในกลุ่มการแพทย์
