ตลาดหุ้นทั่วโลกปรับตัวขึ้น นำโดยตลาดสหรัฐฯ หลังมีการคาดการณ์เกี่ยวกับการลดอัตราดอกเบี้ยของ Fed คาดว่าจะยังคงรักษาโมเมนตัมเชิงบวกให้กับบริษัทในสหรัฐฯ และผลประกอบการที่ดีในกลุ่มธนาคาร Morgan Stanley และ Bank of America Corp รวมถึงงบ ASML ที่ดีช่วยหนุนหุ้นกลุ่มเทคโนโลยี
Microsoft, Salesforce และ Meta เร่งขยายการลงทุนด้าน AI ต่อเนื่อง โดย Microsoft เช่าศูนย์ข้อมูล AI ขนาดใหญ่หลายแห่งทั่วโลก, Salesforce คาดรายได้ปี 2030 ทะลุ $60bn จาก Agentforce AI และ Meta ลงทุนกว่า $1.5bn สร้างศูนย์ข้อมูลใหม่ในเท็กซัส สะท้อนการแข่งขันสู่การเป็นผู้นำโครงสร้างพื้นฐานและซอฟต์แวร์ในยุค AI
Apple เปิดตัว iPad Pro, MacBook Pro และ Vision Pro ชิป M5 ที่ออกแบบเพื่อรองรับงาน AI โดยเฉพาะ พร้อมประกาศเพิ่มการลงทุนในจีนเพื่อขยายฐานซัพพลายเชน เราประเมินว่าความต้องการชิป M5 และ AI Components จะหนุนหุ้นซัพพลายเชนหลัก เช่น TSMC, Broadcom, Hon Hai และ Luxshare
ASML รายงานยอดส่งมอบเครื่องผลิตชิปโตแรง +105% YoY หนุนจากดีมานด์ AI และคำสั่งซื้อจาก TSMC, Samsung ขณะที่รายได้จีนขึ้นเป็น 42% ของทั้งหมด แต่เตือนยอดขายจีนอาจลดลงจากมาตรการคุมส่งออกของสหรัฐฯ เรามอง ASML ยังเป็นผู้ได้ประโยชน์หลักจากความต้องการ AI แต่ราคาหุ้นอาจผันผวนจากความเสี่ยงภูมิรัฐศาสตร์สหรัฐ–จีน
หุ้นกลุ่ม AI และเซมิคอนดักเตอร์จีนปรับตัวขึ้น หลัง SiCarrier เปิดตัวซอฟต์แวร์ออกแบบวงจร EDA ในประเทศที่เพิ่มประสิทธิภาพได้ถึง 30% และ SenseTime จับมือ Cambricon พัฒนาโครงสร้างพื้นฐาน AI ร่วมกัน สะท้อนความคืบหน้าในยุทธศาสตร์ “Tech Self-Reliance” ของจีน หนุน Sentiment บวกต่อหุ้น SMIC, Hua Hong และ SenseTime
Eli Lilly รายงานผลทดลองยา Orforglipron (GLP-1 ชนิดรับประทาน) ระยะที่ 3 ออกมาดีกว่าคาด ช่วยลดน้ำตาลและน้ำหนักได้อย่างมีนัยสำคัญ โดยเตรียมยื่นขออนุมัติใช้รักษาโรคอ้วนภายในสิ้นปี 2025 เรามองบวกต่อ Sentiment หุ้น LLY ที่มีความได้เปรียบเหนือ NVO จากฐานการผลิตในสหรัฐฯ แม้ระยะยาวยังเผชิญการแข่งขันสูงจากผู้เล่นรายใหม่ในตลาด GLP-1
ธนาคารใหญ่สหรัฐฯ เช่น BAC และ MS รายงานกำไรดีกว่าคาด หนุนจากรายได้ตลาดทุน–บริหารความมั่งคั่ง และคุณภาพสินเชื่อดีขึ้น ขณะที่ธนาคารเล็กอย่าง PNC และ FHN ยังเผชิญแรงกดดันจาก NIM และค่าใช้จ่ายสูง เรามีมุมมองเชิงบวกต่อกลุ่มธนาคารใหญ่ โดยเฉพาะ GS และ MS ที่มีสัดส่วนรายได้ตลาดทุนสูงและมีแนวโน้มเติบโตต่อเนื่องในไตรมาสหน้า
Waymo (GOOGL) เตรียมเปิดบริการ Robotaxi ในลอนดอนปี 2026 ถือเป็นการขยายสู่ยุโรปครั้งแรก ร่วมมือกับ Moove เพื่อบริหารยานพาหนะ สะท้อนการเร่งรุกตลาด Robotaxi และเพิ่มศักยภาพการแข่งขันของ GOOGL ในเทคโนโลยีรถไร้คนขับ ซึ่งมองเป็นปัจจัยบวกต่อแนวโน้มการเติบโตระยะยาว
